Hercules VS Bad Bank: O ΟΟΣΑ παίρνει θέση για τα δύο σχέδια αντιμετώπισης των NPLs
Ο Οργανισμός κάνει ειδική αναφορά στα δύο σχέδια – το ένα σε εφαρμογή και το άλλο υπό επεξεργασία – που φιλοδοξούν να απαλλάξουν τις εγχώριες τράπεζες από τον «βραχνά» των μη εξυπηρετούμενων δανείων
Θέση, όσον αφορά στη συζήτηση, που έχει εκ νέου ανοίξει, για την αναγκαιότητα ή μη σύστασης μιας «κακής» τράπεζας, η οποία θα αναλάβει να… τακτοποιήσει όσα «κόκκινα» δάνεια δεν ενταχθούν στον «Ηρακλή», παίρνει ο Οργανισμός Οικονομικής Συνεργασίας και Ανάπτυξης (ΟΟΣΑ).
Ειδικότερα, στην ετήσια έκθεσή του, που είδε χθες, Τετάρτη, το φως της δημοσιότητας, ο Οργανισμός κάνει ειδική αναφορά στα δύο σχέδια – το ένα σε εφαρμογή και το άλλο υπό επεξεργασία – που φιλοδοξούν να απαλλάξουν τις εγχώριες τράπεζες από τον «βραχνά» των μη εξυπηρετούμενων δανείων.
«Η κυβέρνηση έθεσε πρόσφατα σε εφαρμογή ένα νέο σχέδιο, τον ‘Ηρακλή’, για την περαιτέρω ανάπτυξη της δευτερογενούς αγοράς ‘κόκκινων’ δανείων. Αυτό συμμορφώνεται με τους κανόνες της ΕΕ για τις κρατικές ενισχύσεις και συνεπάγεται την παροχή εγγύησης, παρόμοια με αυτήν, που ήδη λειτουργεί στην Ιταλία», σημειώνει χαρακτηριστικά και προσθέτει: «Οι τράπεζες θα τιτλοποιούν μη εξυπηρετούμενα δάνεια, με την εγγύηση του Δημοσίου να ισχύει μόνο για τα ομόλογα υψηλής διαβάθμισης (senior note), τα οποία θα έχουν αξιολόγηση τουλάχιστον BB από ανεξάρτητους οίκους.
Η κυβέρνηση θα λάβει μία αμοιβή – σε αγοραία τιμή – για την εγγύηση. Το καθεστώς αναμένεται να κινητοποιήσει περίπου 12 δισ. ευρώ κρατικές εγγυήσεις και να συμβάλει στην αποαναγνώριση περίπου 30 δισ. ευρώ NPLs (40% του συνόλου) από τους ισολογισμούς των τραπεζών. Τρία χαρτοφυλάκια τιτλοποιήσεων υποβλήθηκαν τους πρώτους μήνες του 2020».
Σύμφωνα με τον ΟΟΣΑ, ο «Ηρακλής» έχει τη δυνατότητα να οδηγήσει σε σημαντική μείωση του αποθέματος των «κόκκινων» δανείων, η κυβέρνηση, ωστόσο, πρέπει επειγόντως να αναπτύξει και να εφαρμόσει μία ολοκληρωμένη λύση για την αντιμετώπιση αφενός, του αναβαλλόμενου φόρου στους ισολογισμούς των τραπεζών και αφετέρου, των NPLs, που θα παραμείνουν εκτός του project Hercules.
«Η Τράπεζα της Ελλάδος (ΤτΕ) υπέβαλε πρόταση, σχετικά με τη μεταφορά των ‘κόκκινων’ δανείων και της αναβαλλόμενης φορολογίας σε ένα όχημα ειδικού σκοπού. Σύμφωνα με αυτήν την πρόταση, η ποιότητα του ενεργητικού των τραπεζών θα βελτιωθεί γρήγορα, επιτρέποντας σε αυτές να επικεντρωθούν στις βασικές τους δραστηριότητες και να ενισχύσουν την ικανότητά τους να ‘σηκώσουν’ νέα κεφάλαια από τις αγορές», εξηγεί και συνεχίζει: «Το σχέδιο περιλαμβάνει τη μετατροπή των αναβαλλόμενων φόρων σε αμετάκλητη απαίτηση του οχήματος ειδικού σκοπού έναντι του ελληνικού Δημοσίου. Σύμφωνα με την πρόταση, το ποσό του αναβαλλόμενου προς μεταφορά θα ισούται με τη διαφορά μεταξύ της αξίας των δανείων, που έχουν υπολογιστεί στα βιβλία τους οι τράπεζες και των τιμών αγοράς.
Οι προτάσεις της ΤτΕ μπορούν να αντιμετωπίσουν, ταυτόχρονα και τα δύο προβλήματα στους ισολογισμούς των τραπεζών (υψηλά μη εξυπηρετούμενα δάνεια και αναβαλλόμενη φορολογία). Θα πρέπει, ωστόσο, να διερευνηθούν περαιτέρω και να αποσαφηνιστούν». Αξίζει να αναφερθεί πως, όπως τονίζει ο Οργανισμός, ο αναβαλλόμενος φόρος (DTC) ανέρχεται σχεδόν στο 60% (16 δισ. ευρώ) των συνολικών κεφαλαίων των τραπεζών.
Ναι μεν, αλλά από τον Σταϊκούρα
Την άποψη πως η κυβέρνηση είναι «ανοιχτή» σε καινοτόμες λύσεις, που θα βοηθήσουν στον περιορισμό του αποθέματος των «κόκκινων» δανείων, αρκεί αυτές να είναι βιώσιμες, εξέφρασε ο υπουργός Οικονομικών, κ. Χρήστος Σταϊκούρας.
Ειδικότερα, μιλώντας σε διαδικτυακή συζήτηση, που διοργάνωσε το IOBE από κοινού με το Konrad – Adenauer – Stiftung (KAS) in Greece & Cyprus, με θέμα «Η ελληνική οικονομία και το ευρωπαϊκό περιβάλλον: (νέα) κρίση και ευκαιρίες», ο επικεφαλής του οικονομικού επιτελείου εστίασε στο γεγονός ότι οι όποιες προτάσεις πρέπει να είναι συμβατές με τους γνωστούς περιορισμούς (δημοσιονομικούς, ζητήματα ενισχύσεων, αγοράς κ.α.), υπενθυμίζοντας πως – κόντρα στις δυσκολίες – οι τράπεζες έχουν καταφέρει να μειώσουν τα «κόκκινα» ανοίγματά τους κατά 46%.
Ο υφυπουργός Οικονομικών, αρμόδιος για το χρηματοπιστωτικό σύστημα, κ. Γιώργος Ζαββός, πάντως, που είναι και εκείνος, ο οποίος «έτρεξε» το όλο εγχείρημα του «Ηρακλή», καταφέρνοντας, μάλιστα, τη μηδενική στάθμιση κινδύνου (zero risk weight) για τους senior τίτλους των τιτλοποιήσεων, προανήγγειλε σε συνέντευξή του στο ΝΜ ότι η κυβέρνηση είναι έτοιμη για τον «Ηρακλή ΙΙ». «Στον βαθμό, που υπάρξει η ζήτηση από μέρους των τραπεζών, μπορούν να δοθούν παρατάσεις του προγράμματος, δηλαδή η εφαρμογή ενός ‘Ηρακλή ΙΙ’. Αυτό συνέβη και στο αντίστοιχο ιταλικό πρόγραμμα», ανέφερε χαρακτηριστικά.
Αγγελική Βελεσιώτη
Πηγή: www.nemoney.gr
- Κληρώνει για τα μερίσματα των τραπεζών στη Φρανκφούρτη
- Πότε ξεκλειδώνουν τα μερίσματα των τραπεζών
- Κλιματική κρίση: Δοκιμάζεται η οικονομική ευρωστία των τραπεζών
- SSM: «Πρωταθλήτριες» στη μείωση των NPΕs οι ελληνικές τράπεζες – Μεγάλα περιθώρια για νέα δάνεια
- Τράπεζες: Ο αναλυτικός «λογαριασμός» της εξυγίανσής τους – Κόστος 50,2 δισ. για το Δημόσιο, όφελος 53,7 δισ. μέχρι σήμερα
- Παγκρήτια: Ανοδικά στα 90,8 εκατ. ευρώ τα κέρδη προ φόρων το 2023
- Επιμένουν στα ακριβά εμβάσματα οι τράπεζες - Πόσο κοστίζουν
- Εντυπωσιακή -και μάλλον απρόβλεπτη- άνοδος της αγοράς - Τί ανέβασε την αγορά σήμερα;
- Το επενδυτικό σχόλιο του κ. Γιάννη Σιάτρα, θα δημοσιευθεί, αύριο το πρωί, στις 9:00 πμ.
- Data centers: Ποιες εταιρείες πρωταγωνιστούν – Ο χάρτης της ελληνικής αγοράς
- Βιομηχανία: Βουτιά 7,4% στις τιμές παραγωγού στην Ελλάδα τον Δεκέμβριο
- Δεύτερο «μέτωπο» στη ναυτιλία ο Ινδικός Ωκεανός μετά την Ερυθρά Θάλασσα - Η αύξηση περιστατικών πειρατείας προκαλεί ανησυχία
- Γιώργος Μυλωνάς (Alumil): Είμαι σε ομηρία από τους servicers- Πνίγουν τις υγιείς επιχειρήσεις
- Εντυπωσιακή -και μάλλον απρόβλεπτη- άνοδος της αγοράς - Τί ανέβασε την αγορά σήμερα;
- Data centers: Ποιες εταιρείες πρωταγωνιστούν – Ο χάρτης της ελληνικής αγοράς
- Βιομηχανία: Βουτιά 7,4% στις τιμές παραγωγού στην Ελλάδα τον Δεκέμβριο
- Δεύτερο «μέτωπο» στη ναυτιλία ο Ινδικός Ωκεανός μετά την Ερυθρά Θάλασσα - Η αύξηση περιστατικών πειρατείας προκαλεί ανησυχία
Σχόλια (0)
Σχολιάστε το άρθρο