Αύξηση κατά 18,6% καταγράφουν οι πωλήσεις του 9μήνου 2021, των 18 εισηγμένων εταιριών, οι οποίες δημοσίευσαν συνοπτικά αποτελέσματα, σε σχέση με το 9μηνο του 2020. Από τις εταιρίες αυτές, οι 17 καταγράφουν αύξηση των πωλήσεων και μόλις μία, ο ΟΤΕ, καταγράφει μείωση. Μάλιστα, ακόμη και στην περίπτωση του ΟΤΕ, αν δε ληφθεί υπόψη η διακοπείσα δραστηριότητα της Telekom Romania, τότε ο ΟΤΕ εμφανίζει αυξημένες πωλήσεις για το 9μηνο του έτους.
Η εξέλιξη αυτή έρχεται σε συνέχεια των πολύ θετικών αποτελεσμάτων που δημοσίευσαν οι εισηγμένες εταιρίες κατά το α’ εξάμηνο του 2021 και επιβεβαιώνουν ότι, τα οικονομικά μεγέθη των εταιριών ανακάμπτουν εντυπωσιακά και “παραγράφουν” τις αρνητικές εξελίξεις του 2020, όπου, λόγω της πανδημίας, η δραστηριότητά τους και τα κέρδη τους σημείωσαν έντονη πτώση.
Από τα μεγέθη του παρακάτω πίνακα, προκύπτει ότι, οι πωλήσεις των 18 εταιριών, έφτασαν στα € 19,3 δισεκατομμύρια, έναντι € 16,3 δισεκατομμύρια, για τις ίδιες εταιρίες, στο 9μηνο του 2020. Αν εξαιρέσουμε την ΕΛΠΕ (συνήθως οι εταιρίες πετρελαιοειδών εξαιρούνται των μετρήσεων, λόγω μεγέθους και έντονων διαχρονικών διακυμάνσεων), τότε οι συνολικές πωλήσεις των 17 εταιριών έφτασαν στα € 12,94 δισεκατομμύρια, έναντι € 11,84 δισεκατομμυρίων στο 9μηνο του 2020, δηλαδή, εμφάνισαν αύξηση κατά 9,3%.
Με βάση τα μέχρι σήμερα αποτελέσματα, οι πωλήσεις των 18 εταιριών, απέχουν ελάχιστα από τις πωλήσεις των ίδιων εταιριών κατά το 2019.
9μηνο 2021 - Πωλήσεις και κέρδη (προ φόρων) εισηγμένων εταιριών που δημοσίευσαν αποτελέσματα έως 17/11/2021
|
|
Στοιχεία
|
|
Πωλήσεις (€ '000) |
Κέρδη προ φόρων (€ '000) |
Σύμβολο ΧΑ |
Ημ/νία |
9/2019 |
9/2020 |
Μετ. (%) |
9/2021 |
Μετ. (%) |
9/2019 |
9/2020 |
Μετ. (%) |
9/2021 |
Μετ. (%) |
ΜΟΤΟ |
Ενοπ. |
19/10/2021 |
71.562 |
59.690 |
-16,6% |
74.320 |
24,5% |
2.689 |
-1.163 |
-143,3% |
6.085 |
Ν/Α |
ΕΝΤΕΡ |
Ενοπ. |
19/10/2021 |
10.644 |
11.612 |
9,1% |
17.387 |
49,7% |
1.511 |
3.146 |
108,2% |
4.706 |
49,6% |
ΙΝΤΕΚ |
Ενοπ. |
22/10/2021 |
Δ.Δ. |
37.100 |
|
51.900 |
39,9% |
Δ.Δ. |
Δ.Δ. |
|
Δ.Δ. |
|
ΜΥΤΙΛ |
Ενοπ. |
26/10/2021 |
1.547.900 |
1.341.000 |
-13,4% |
1.698.100 |
26,6% |
Δ.Δ. |
Δ.Δ. |
|
Δ.Δ. |
|
ΕΥΠΙΚ |
Ενοπ. |
27/10/2021 |
151.115 |
158.800 |
5,1% |
165.066 |
3,9% |
12.510 |
18.832 |
50,5% |
14.018 |
-25,6% |
ΠΑΠ |
Ενοπ. |
1/11/2021 |
22.400 |
30.800 |
37,5% |
38.200 |
24,0% |
1.300 |
4.600 |
253,8% |
5.100 |
10,9% |
ΕΕΕ |
Ενοπ. |
3/11/2021 |
5.313.800 |
4.660.600 |
-12,3% |
5.372.200 |
15,3% |
Δ.Δ. |
Δ.Δ. |
|
Δ.Δ. |
|
ΠΕΤΡΟ |
Ενοπ. |
4/11/2021 |
85.322 |
77.614 |
-9,0% |
110.657 |
42,6% |
3.192 |
2.806 |
-12,1% |
7.102 |
153,1% |
ΑΝΔΡΟ |
Ενοπ. |
4/11/2021 |
Δ.Δ. |
-1.301 |
|
3.727 |
Ν/Α |
Δ.Δ. |
-1.703 |
|
2.493 |
Ν/Α |
ΡΕΒΟΪΛ |
Ενοπ. |
4/11/2021 |
508.390 |
426.720 |
-16,1% |
459.710 |
7,7% |
1.940 |
2.380 |
22,7% |
3.460 |
45,4% |
ΣΑΡ |
Ενοπ. |
10/11/2021 |
244.770 |
286.470 |
17,0% |
299.090 |
4,4% |
25.640 |
36.210 |
41,2% |
36.270 |
0,2% |
ΕΛΠΕ |
Ενοπ. |
11/11/2021 |
6.805.000 |
4.460.000 |
-34,5% |
6.399.000 |
43,5% |
181.505 |
-558.138 |
-407,5% |
341.000 |
Ν/Α |
TITC |
Ενοπ. |
11/11/2021 |
1.208.547 |
1.202.358 |
-0,5% |
1.262.792 |
5,0% |
56.613 |
74.625 |
31,8% |
97.750 |
31,0% |
ΟΤΟΕΛ |
Ενοπ. |
11/11/2021 |
418.915 |
360.604 |
-13,9% |
485.939 |
34,8% |
50.924 |
17.880 |
-64,9% |
57.303 |
220,5% |
ΟΤΕ |
Ενοπ. |
12/11/2021 |
2.866.800 |
2.862.900 |
-0,1% |
2.476.800 |
-13,5% |
315.400 |
340.900 |
8,1% |
576.400 |
69,1% |
ΠΛΑθ |
Ενοπ. |
15/11/2021 |
230.497 |
253.729 |
10,1% |
341.575 |
34,6% |
12.932 |
38.409 |
197,0% |
80.954 |
110,8% |
ΙΝΛΙΦ |
Ενοπ. |
17/11/2021 |
Δ.Δ. |
50.650 |
|
55.560 |
9,7% |
Δ.Δ. |
5.910 |
|
13.220 |
123,7% |
ΞΥΛΚ |
Ενοπ. |
17/11/2021 |
23.600 |
20.999 |
-11,0% |
27.980 |
33,2% |
1.327 |
1.128 |
-15,0% |
4.084 |
262,1% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
19.509.262 |
16.300.345 |
-16,4% |
19.340.003 |
18,6% |
667.483 |
-14.178 |
N/A |
1.249.945 |
N/A |
Σύνολο 17 εταιριών χωρίς πετρελαιοειδή (ΕΛΠΕ)
|
|
|
12.704.262 |
11.840.345 |
-6,8% |
12.941.003 |
9,3% |
485.978 |
543.960 |
11,9% |
908.945 |
67,1% |
Σημειώσεις: 1) Εταιρίες που είχαν δημοσιεύσει στοιχεία έως 17/11/2021. 2) Τα ποσά είναι σε χιλιάδες ευρώ. 3) Δ.Δ: η εταιρία δεν έχει δημοσιεύσει πλήρη αποτελέσματα για το τρίμηνο. Για το λόγο αυτό, δεν υπολογίζουμε τα σύνολα στο δείκτη EBITDA. 4) Στους συνδέσμους επί των συμβόλων των εταιριών, δείτε την ανακοίνωση της κάθε εταιρίας. |
Αξίζει επίσης να σημειωθεί ότι, με βάση τα δηλωθέντα στοιχεία, οι 16 από τις 17 εταιρίες που ανέφεραν τα καθαρά προ φόρων ή μετά από φόρους κέρδη τους, καταγράφουν αύξηση.
Η μέχρι σήμερα εξέλιξη των ανακοινώσεων 9μηνου, επιβεβαιώνουν την πρόβλεψή μας ότι το έτος 2021, θα καταγραφεί εντυπωσιακό επίπεδο πωλήσεων και κερδών.
Για το σύνολο του 2021, προβλέπουμε ότι οι πωλήσεις, για το σύνολο των εταιριών (πλην τραπεζών), θα πετύχει φτάσουν στα € 63,50 δισεκατομμύρια, έναντι € 53,69 που είχαν πετύχει οι ίδιες εταιρίες κατά το έτος 2020 (δηλαδή αύξηση 18,3%) και € 65,54 δισεκατομμύρια που είχαν πετύχει κατά το έτος 2019 (μείωση -3,17% του 2021, σε σχέση με το 2019).
Σε επίπεδο κερδών μετά από φόρους όμως, προβλέπουμε ότι, για τη χρήση του 2021, θα καταγραφούν κέρδη (μφ) ύψους € 2,89 δισεκατομμύρια, έναντι € 0,523 δισεκατομμύρια κατά το 2020, για τις ίδιες εταιρίες, (αύξηση 452,8%) και € 0,577 δισεκατομμύρια, κατά το 2019 (στο έτος εκείνο, η συνολική κερδοφορία είχε επηρεαστεί από τις μεγάλες ζημιές της ΔΕΗ). Αν οι προβλέψεις μας επαληθευτούν, τα κέρδη του 2021, θα είναι τα υψηλότερα κέρδη που θα έχουν πετύχει, οι ίδιες εταιρίες, ως σύνολο, στην ιστορία τους.
Βεβαίως, δεδομένου του ότι, η οικονομία, στο σύνολό της, έχει -ήδη από το έτος 2018- εισέλθει σε ένα μακροχρόνιο ανοδικό κύκλο, εκτιμάται ότι η αύξηση των μεγεθών των εισηγμένων εταιριών, θα συνεχιστεί και κατά τα επόμενα χρόνια.
Η εντυπωσιακή βελτίωση, όχι μόνο των πωλήσεων και των κερδών, αλλά του συνόλου των χρηματοοικονομικών στοιχείων των εταιριών και της διάρθρωσής τους, φαίνεται και στον παρακάτω πίνακα, όπου παρουσιάζονται, σε συγκεντρωτική μορφή (άθροισμα), τα στοιχεία του συνόλου των εταιριών που διαπραγματεύονται στο Χρηματιστήριο. Η αξία αυτού του πίνακα είναι σημαντική, επειδή εξετάζονται οι ίδιες εταιρίες, κατά την περίοδο 2015 έως το α’ εξάμηνο του 2021. Από την εξέταση αυτή, φαίνονται, όχι μόνον οι αυξήσεις στα κρίσιμα μεγέθη των πωλήσεων και των κερδών, αλλά και η βελτίωση των διαφόρων χρηματοοικονομικών λογαριασμών και σχέσεων (πχ περιθώρια κερδοφορίας, χρηματοοικονομικές δαπάνες, δαπάνες λειτουργίας κλπ).
Βασικά οικονομικά μεγέθη του συνόλου των εισηγμένων εταιριών, 2015 έως α' εξάμηνο 2021 (πλην Τραπεζών) |
(σε εκατομμύρια ευρώ) |
2015 |
2016 - 6Μ |
2016 |
2017 - 6Μ |
2017 |
2018 - 6Μ |
2018 |
2019 - 6Μ |
2019 |
2020 - 6Μ |
2020 |
2021-6Μ |
2021 - Π |
Μεταβ. (%) 2021-6Μ / 2020-6Μ |
Κυκλοφορούν Ενεργητικό |
29.946 |
29.274 |
31.829 |
30.412 |
30.823 |
31.481 |
30.498 |
33.494 |
33.499 |
33.250 |
32.342 |
36.270 |
|
9,1% |
Ταμειακά Διαθέσιμα |
9.768 |
9.322 |
9.160 |
9.148 |
9.287 |
8.606 |
9.048 |
10.239 |
11.002 |
12.141 |
12.318 |
11.663 |
|
-3,9% |
Σύνολο Ενεργητικού |
86.822 |
83.126 |
86.311 |
84.685 |
86.978 |
87.532 |
86.466 |
92.324 |
93.307 |
92.329 |
91.984 |
96.819 |
|
4,9% |
Ίδια Κεφάλαια |
30.703 |
29.909 |
30.739 |
32.212 |
32.178 |
31.700 |
31.217 |
30.111 |
31.115 |
28.928 |
29.282 |
29.912 |
|
3,4% |
Μακροπρόθεσμες Υποχρεώσεις |
29.011 |
28.859 |
29.174 |
27.874 |
28.430 |
27.907 |
29.288 |
33.162 |
35.677 |
35.373 |
34.641 |
38.389 |
|
8,5% |
Μακρ. Δανειακές Υποχρεώσεις |
19.016 |
18.919 |
19.385 |
18.682 |
19.168 |
17.734 |
20.038 |
22.048 |
24.120 |
23.955 |
24.668 |
26.094 |
|
8,9% |
Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις |
27.343 |
27.241 |
26.703 |
26.472 |
26.537 |
27.740 |
25.799 |
29.534 |
25.955 |
27.781 |
25.363 |
27.836 |
|
0,2% |
Βραχ. Δανειακές Υποχρεώσεις |
8.159 |
8.156 |
7.981 |
7.103 |
7.629 |
6.777 |
6.805 |
7.399 |
6.270 |
7.961 |
6.760 |
6.295 |
|
-20,9% |
Σύνολο Υποχρεώσεων |
55.119 |
55.445 |
55.177 |
53.846 |
54.542 |
55.794 |
55.302 |
62.930 |
61.968 |
63.310 |
62.364 |
66.245 |
|
4,6% |
Υποχρεώσεις / Παθητικό |
63,48% |
66,70% |
63,93% |
63,58% |
62,71% |
63,74% |
63,96% |
68,16% |
66,41% |
68,57% |
67,80% |
68,42% |
|
|
Πωλήσεις |
56.091 |
26.762 |
56.127 |
29.790 |
59.390 |
32.222 |
66.544 |
33.037 |
65.893 |
26.304 |
53.694 |
30.354 |
63.497 |
15,4% |
Κόστος Πωληθέντων |
42.289 |
19.548 |
41.391 |
23.286 |
44.856 |
24.664 |
52.499 |
25.928 |
52.480 |
20.747 |
42.028 |
23.508 |
|
13,3% |
Μικτά κέρδη |
14.149 |
7.268 |
14.581 |
7.095 |
14.359 |
7.482 |
14.018 |
7.031 |
13.179 |
5.451 |
11.412 |
6.753 |
|
23,9% |
Μικτό Περιθ. Κέρδους |
25,23% |
27,16% |
25,98% |
23,82% |
24,18% |
23,22% |
21,07% |
21,28% |
20,00% |
20,72% |
21,25% |
22,25% |
|
|
Λοιπά έσοδα (μείον έξοδα) |
455 |
521 |
630 |
379 |
355 |
215 |
377 |
174 |
436 |
189 |
244 |
304 |
|
60,8% |
Δαπάνες λειτουργίας |
10.066 |
4.009 |
9.844 |
3.982 |
9.709 |
3.991 |
10.016 |
4.039 |
9.262 |
3.796 |
9.049 |
3.798 |
|
0,0% |
Δαπάνες λειτ. ως % των Πωλήσεων |
17,95% |
14,98% |
17,54% |
13,37% |
16,35% |
12,39% |
15,05% |
12,23% |
14,06% |
14,43% |
16,85% |
12,51% |
|
|
Χρηματοοικονομικά Έξοδα |
1.675 |
810 |
1.661 |
1.611 |
1.505 |
681 |
1.394 |
667 |
1.307 |
848 |
1.496 |
684 |
|
-19,3% |
Έξοδα τόκων προς Πωλήσεις |
2,99% |
3,03% |
2,96% |
5,41% |
2,53% |
2,11% |
2,09% |
2,02% |
1,98% |
3,22% |
2,79% |
2,25% |
|
|
EBIDTA |
6.691 |
3.774 |
7.773 |
3.535 |
8.218 |
3.960 |
7.588 |
4.177 |
8.611 |
2.738 |
6.312 |
4.779 |
|
74,5% |
Περιθώριο EBIDTA |
11,93% |
14,10% |
13,85% |
11,87% |
13,84% |
12,29% |
11,40% |
12,64% |
13,07% |
10,41% |
11,76% |
15,74% |
|
|
Κέρδη μετά από φόρους |
811 |
834 |
1.750 |
964 |
2.292 |
837 |
1.311 |
1.044 |
577 |
-194 |
523 |
1.642 |
2.889 |
-946,9% |
Καθ. Περ. Κέρδους |
1,45% |
3,12% |
3,12% |
3,23% |
3,86% |
2,60% |
1,97% |
3,16% |
0,88% |
-0,74% |
0,97% |
5,41% |
4,55% |
|
Αριθμός εργαζομένων |
160.034 |
162.407 |
160.034 |
162.407 |
160.034 |
162.407 |
160.034 |
162.407 |
160.034 |
162.407 |
160.034 |
162.407 |
|
0,0% |
Χρήση 2021: Χωρίς τράπεζες και εταιρίες πετρελαιοειδών: Προβλεπόμενη μεταβολή πωλήσεων: +13,0% - Προβλεπόμενη μεταβολή κερδών: +113,7% Χρήση 2021: Χωρίς τράπεζες: Προβλεπόμενη μεταβολή πωλήσεων: +18,3% - Προβλεπόμενη μεταβολή κερδών: +452,8% |
Σημειώσεις: 1) Δε συμπεριλαμβάνονται τα μεγέθη των ΑΕΓΕΚ, ΓΕΔ, ΕΛΒΙΟ, ΚΡΕΤΑ, ΜΛΣ, ΜΠΟΚΑ, ΦΦΓΚΡΠ (βρίσκονται σε καθεστώς αναστολής διαπραγμάτευσης) και των τραπεζών (ΑΛΦΑ, ΑΤΤ, ΕΛΛ, ΕΤΕ, ΕΥΡΩΒ, ΠΕΙΡ). 3) Δε περιλαμβάνονται τα μεγέθη των ΕΠΙΛΚ, ΝΑΚΑΣ και ΣΠΙ, των οποίων η χρήση λήγει στις 30 Ιουνίου κάθε έτους. 2) Από τον υπολογισμό των εργαζομένων, δεν έχουν συμπεριληφθεί οι εταιρίες CENER, ΑΡΑΙΓ, ΒΙΟ, ΕΣΥΜΒ, ΙΝΤΕΡΚΟ, ΝΑΥΠ και ΟΤΟΕΛ, καθώς δεν έχουν δημοσιεύσει στοιχεία του α’ εξαμήνου 2021, ή και παλαιότερων περιόδων. |
EuroCapital - Περιοδικό ΧΡΗΜΑ & ΑΓΟΡΑ - Επιμέλεια: Γιάννης Σιάτρας, Κωνσταντίνα Ρομοσού. Επεξεργασία στοιχείων: Άντζελα Καράτι, Ντάλιλα Ιουλία Τρύφωνα, Αναστάσιος Πυλιώτης. Επιτρέπεται η χρήση και η αναπαραγωγή των στοιχείων, η οποία θα πρέπει να συνοδεύεται με αναφορά της πηγής. |
Ο παραπάνω συγκεντρωτικός πίνακας, είναι μέρος της ύλης του τεύχους 233 του χρηματιστηριακού περιοδικού ΧΡΗΜΑ & ΑΓΟΡΑ.
Δείτε τα περιεχόμενα του τρέχοντος τεύχους, Νο 234 (Νοέμβριος 2021), εδώ.
Εάν επιθυμείτε ένα δωρεάν τεύχος γνωριμίας του περιοδικού, στείλτε μας email στο eurocapital.gr@gmail.com.
Δείτε πληροφορίες για τις συνδρομές του περιοδικού ή των συνδρομητικών σελίδων του eurocapital.gr (εδώ).
Σχόλια (0)
Σχολιάστε το άρθρο